Fondos de inversión: «Antes de invertir, infórmate»

fondos de inversion — fondos de inversión

El mensaje de la foto que acompaña este post no puede ser más indicado….. lo entenderás pronto…..

Es curioso …..

……como cambian de pronto los hábitos de compra de productos financieros / ahorro de los españoles.

Es curioso …..

……como de pronto, miles y miles de millones de euros que estaban alojados en productos “supuestamente” ultraconservadores como son los depósitos bancarios, y digo supuestamente porque tras oír una y otra vez a nuestro Ministro de Economía que los depósitos de 100.000.- o menos euros son “sagrados” , lo que nos está diciendo “entre líneas” es …..

«lo que haya de más, sobre esos 100.000.- euros, no tiene porque ser tan sagrado» ¿verdad? ¿o es que no queremos oír lo que no nos conviene?

Como iba diciendo, resulta sorprendente que esos miles y miles de clientes , con cientos y cientos o miles de millones de euros, “encajen” perfectamente como por arte de magia en fondos de inversión “pseudogarantizados” (que quedan totalmente suscritos antes de la finalización del plazo de suscripción), o en otros fondos de inversión más …. “curiosos”.

Es curioso …..

……. que algunos de los grandes vencedores hasta ahora en las captaciones de dinero procedente de depósitos, sean productos en muchos casos con rentabilidades históricas de un 2% anual, y por supuesto sin garantía alguna ni de rentabilidad ni de capital.

Eso si…. “comercializados” con la mágica frase siguiente…. “aquí no puedes perder, ganarás poco, pero no vas a perder……”

Hace pocos días, tuve la gran oportunidad de convertirme en un supuesto cliente ofertado por uno de esos magníficos fondos de inversión de renta fija, el cual salió hace no mucho en un artículo en internet como uno de los fondos de este tipo que más dinero habían captado en el 2013, os puedo asegurar que con una cantidad bestial de dinero.

Os repito algunas de las frases que me repetía mi “supuesto asesor personal” en bastantes ocasiones durante la entrevista…..

– “Este producto no lo ofrecemos a muchos clientes, solo a un % reducido porque si metemos a muchos clientes las rentabilidades se pueden resentir “

– “ Los gastos de gestión están muy ajustados ya que es para clientes exclusivos”

– “La rentabilidad histórica como puedes ver es muy buena sobre todo a largo plazo”

– “Lo bueno que tiene es que por las inversiones que tiene, no hay riesgo de que pierdas dinero, puede que ganes poco , pero no puedes perder”

– “y lo mejor de todo, en 24 horas si lo quieres , lo reembolsas todo , por ejemplo para invertir en otro fondo que veamos que te es más interesante”

Solo he querido reflejaros estas 5 frases que paso a comentaros…..

– O sea, que según la entidad “x” si mucha gente compra este producto, las rentabilidades empeoran, y para colmo sale en prensa como uno de los fondos que más dinero están captando ¡¡¡¡¡ (que me lo expliquen)

– Lo de cliente exclusivo, sencillamente prefiero no comentarlo…..

– Rentabilidad histórica muy buena a largo plazo ? y qué sentido tiene en un fondo de inversión con tipología de renta fija a corto plazo? ¿voy a tener en dinero más de 6 meses o un año? ¿Alguien mantiene hoy en día sus ahorros en este tipo de producto por periodos de más de 1, 2 o 3 años? Tiene sentido? (curiosamente la mirar en otra página web la rentabilidad en el último trimestre del 2012 era negativa)

– ¿No hay riesgo de que se pierda dinero? Esto es real? ¿nos hemos olvidado ya de la frase …. “la renta fija nunca es fija”, de acuerdo en que la volatilidad en un fondo de renta fija a corto plazo es mínima (o no…..) pero …. es cero?

– Liquidez en 24 horas, ok, pero en concreto la liquidez es lo que menos me importaba a mí como “supuesto-cliente”

PARA TERMINAR……

Solo una pequeña reflexión, ¿realmente se están adoptando buenas prácticas en la venta de este tipo de productos por parte de la mayoría de las entidades financieras?

Me pregunto, como se estarán explicando factores importantes a tener en cuenta en la mayoría de los fondos de inversión garantizados como son:

– ¿Qué rentabilidad real me están garantizando al final del periodo de garantía y como se calcula?

– ¿Cómo se están explicando los supuestos de liquidez anticipada que puedan tener estos productos?

– ¿Cómo se están explicando las posibles pérdidas o ganancias que pudiera haber en los casos de reembolso anticipado?

– ¿Cómo se están explicando las comisiones y otros gastos que soportan?

– ¿Cómo se está explicando la fiscalidad de los mismos sobre todo en aquellos casos que puedan tener unas rentas anticipadas u otro tipo de remuneración al cliente?

En definitiva, ¿se están “colocando” como la única alternativa a los depósitos o se están comercializando debidamente?

Buena pregunta verdad? Tu que opinas?

Por cierto… la frase de la foto inicial «Antes de comenzar con algo, infórmate de como lo acabarás»… si bien, en nuestro caso concreto recomendaría a los clientes que antes de meterse en un determinado producto financiero, infórmate también de como puede acabar, no está de más , preguntar, preguntar y preguntar….. luego vienen las sorpresas.

Un saludo

Rafael

@rafalgrol

https://marketingventasparatodos.wordpress.com